互金大咖為2017年網(wǎng)貸投資支招

南報(bào)網(wǎng)訊（記者 查金忠） 年關(guān)將至，P2P網(wǎng)貸行業(yè)歷史累計(jì)成交量即將迎來第三個(gè)萬億，在后監(jiān)管時(shí)代，網(wǎng)貸投資人如何在避免踩雷的情況下爭取財(cái)富的最大增值。為了探討這個(gè)問題，2016年11月26日，南京財(cái)經(jīng)大學(xué)付融寶普惠金融研究院、江蘇寶貝金融信息服務(wù)有限公司在南京金陵會(huì)議中心舉行“對(duì)話付融寶：2017年網(wǎng)貸投資人投資策略——付融寶3周年暨《成長鏈金融》簽贈(zèng)”活動(dòng)，邀請業(yè)內(nèi)知名的互聯(lián)網(wǎng)金融專家、學(xué)者、企業(yè)高管、媒體代表，資深P2P投資人共同為2017年網(wǎng)貸投資人獻(xiàn)言獻(xiàn)策。

重點(diǎn)對(duì)比監(jiān)管要求，避免網(wǎng)貸宣傳陷阱

互金專家、學(xué)者從國家的監(jiān)管政策、互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展現(xiàn)狀、投資人心理等角度進(jìn)行分析，首先肯定了網(wǎng)貸監(jiān)管細(xì)則的重要性。

監(jiān)管細(xì)則出臺(tái)的首要受益人當(dāng)屬投資者，投資者可以按照監(jiān)管細(xì)則的相關(guān)規(guī)定逐一對(duì)比平臺(tái)情況，挑選合規(guī)靠譜的P2P平臺(tái)。東南大學(xué)電子商務(wù)與互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)研究中心主任吳清烈教授認(rèn)為，嚴(yán)格遵守監(jiān)管細(xì)則、真誠為服務(wù)用戶的P2P平臺(tái)才是靠譜平臺(tái)。

南京財(cái)經(jīng)大學(xué)中國區(qū)域金融研究中心主任閆海峰教授進(jìn)一步指出，完全符合《監(jiān)管細(xì)則》的平臺(tái)幾乎沒有，每家平臺(tái)都會(huì)或多或少存在這樣或者那樣的問題。他以銀行存管為例，由于完成資金存管需要花費(fèi)上百萬，每年還要投入至少50萬以上的費(fèi)用進(jìn)行維護(hù)，高額費(fèi)用加大中小草根平臺(tái)被淘汰的概率，因此他建議投資人重點(diǎn)關(guān)注一下國資系、上市系等背景實(shí)力較強(qiáng)大平臺(tái)。

是否背景強(qiáng)大的平臺(tái)就安全了？長三角互聯(lián)網(wǎng)金融研究中心專家委員、教授陸岷峰博士重點(diǎn)強(qiáng)調(diào)投資人要識(shí)別網(wǎng)貸平臺(tái)宣傳陷阱。他指出，國資系網(wǎng)貸平臺(tái)安全性和可靠程度較高，網(wǎng)貸平臺(tái)熱衷于用國資背景做信用背書，但投資人不可盲目相信國資系背景，要識(shí)別國資系中的真假李逵。通常來說，國資50%以上才是絕對(duì)控股，占比50%以下超過33%（股東3個(gè)以上）的才可以稱為國資系。

作為成長鏈金融課題組副組長，南京信息工程大學(xué)經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院副教授葛和平先生主要向投資人介紹付融寶成長鏈金融發(fā)展情況，并指出平臺(tái)的綜合實(shí)力、產(chǎn)品的規(guī)劃以及創(chuàng)新發(fā)展也是一個(gè)重要指標(biāo)。

投資人需加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)和投資策略

南京審計(jì)大學(xué)金融學(xué)院劉驊副院長從網(wǎng)貸發(fā)展歷程和趨勢分析，建議投資人加強(qiáng)對(duì)行業(yè)的信心，并在投資理財(cái)過程中，強(qiáng)化相關(guān)知識(shí)的學(xué)習(xí)和應(yīng)用。

對(duì)于如何運(yùn)用投資策略，南京工業(yè)大學(xué)經(jīng)管學(xué)院金融系主任、互聯(lián)網(wǎng)金融研究中心主任趙成國教授詳細(xì)指出，網(wǎng)貸投資人首先要提高自身的分析判斷能力，進(jìn)行理性投資，在具體過程中，運(yùn)用組合投資策略，通過多種組合投資，實(shí)現(xiàn)分散投資風(fēng)險(xiǎn)的效果。此外還需要深化網(wǎng)貸平臺(tái)的研究分析，時(shí)刻關(guān)注網(wǎng)貸平臺(tái)的信息披露，必要時(shí)候，可以通過定時(shí)提現(xiàn)來檢測平臺(tái)的現(xiàn)金流動(dòng)性。

網(wǎng)貸之家專欄作家汪祖剛先生則把投資理財(cái)過程分為兩道選擇題，投資者可以根據(jù)自身偏好綜合考慮。第一道選擇題是選平臺(tái)，可以從平臺(tái)的股東背景、資本實(shí)力、高管團(tuán)隊(duì)、政府備案、銀行存管、服務(wù)水平、信息披露等維度進(jìn)行考量；第二道選擇題是選產(chǎn)品，可以根據(jù)自身的投資需求和風(fēng)險(xiǎn)偏好，合理配置相應(yīng)期限、收益率的理財(cái)產(chǎn)品。

此外，陸岷峰博士還呼吁投資人做理性投資人，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，克服僥幸和賭博心理，選擇合理利息的平臺(tái)。同時(shí)他還建議投資者關(guān)注江蘇省互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)的官方網(wǎng)站，協(xié)會(huì)每年會(huì)根據(jù)政策和環(huán)境的變化出臺(tái)和更新供投資人參考的《江蘇省P2P投資人投資指南》、《互聯(lián)網(wǎng)金融傳銷識(shí)別指南》。

投資人識(shí)別網(wǎng)貸平臺(tái)的三大境界

南京財(cái)經(jīng)大學(xué)MBA導(dǎo)師、付融寶董事長梁振邦先生結(jié)合企業(yè)的實(shí)踐，從中國傳統(tǒng)“天地人三才”角度支招，傳授如何識(shí)別平臺(tái)的偽裝。

他提出識(shí)別一個(gè)平臺(tái)分為三層境界，第一境界是“識(shí)地”，地主精血，精血為體，代表一家平臺(tái)展示的實(shí)力，什么背景，網(wǎng)貸排名多少，是否合規(guī)劃發(fā)展，風(fēng)控措施如何都需要一一識(shí)別。他進(jìn)一步指出，由于投資人查閱的都是公開資料，難免碰到個(gè)別平臺(tái)的障眼法，投資人在甄別平臺(tái)的時(shí)候需要擠出“水分”，做到洞若觀火，不被平臺(tái)的煙霧彈所迷惑，比如資產(chǎn)端的來源、資金的去向，銀行存管是直接存管還是聯(lián)合存管等等。以銀行存管為例，付融寶采用銀行直接存管模式，從銀行存管項(xiàng)目接洽到11月全面進(jìn)入內(nèi)測階段、12月正式上線，用了近一年的時(shí)間。而有的平臺(tái)僅用了一個(gè)月便完成了銀行存管上線，投資人對(duì)此不解，正式由于平臺(tái)宣傳的迷惑性，對(duì)于采用聯(lián)合存管模式的平臺(tái)，只需要十五天便可以上線。

第二境界是“觀人”，人主神，神形相依，心性相果，可以反映出平臺(tái)的內(nèi)涵和厚度。平臺(tái)的價(jià)值觀、企業(yè)文化是什么，是草臺(tái)班子還是專業(yè)團(tuán)隊(duì)，是浮夸造勢還是底蘊(yùn)深厚，是粉飾太平還是兢兢業(yè)業(yè)，這些辨析都有利于盡快識(shí)別出平臺(tái)的“神”。

第三個(gè)境界是“聽天”，天主氣，天數(shù)乃大勢，指平臺(tái)的發(fā)展?jié)摿σ约捌脚_(tái)的戰(zhàn)略是否與行業(yè)發(fā)展趨勢一致，多與成長性和創(chuàng)新力有關(guān)。合規(guī)發(fā)展的平臺(tái)不會(huì)滿足于一成不變，而是通過不斷的科技創(chuàng)新提升平臺(tái)的實(shí)力，此外，有非凡創(chuàng)新能力的平臺(tái)，在競爭中具有顯著優(yōu)勢，不容易被行業(yè)淘汰。他強(qiáng)調(diào)，平臺(tái)的創(chuàng)新也要考慮互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的大趨勢和創(chuàng)新的實(shí)用性，技術(shù)與產(chǎn)品的創(chuàng)新結(jié)合才是核心競爭力，比如付融寶的智能理財(cái)規(guī)劃、成長鏈金融生態(tài)圈的打造等，都是走在時(shí)代的前沿。